В этом материале мы расскажем, какой продукт станет наиболее востребованным на рынке РФ в сфере микрофинансирования и можно ли оживить стагнировавший рынок в кризисный экономический период.

Installment loans

Как продукт, среднесрочные займы отличаются прежде всего периодом погашения. В отличие от PDL этот продукт может быть реализован на срок более 30 дней, а суммы, выдаваемые заемщику могут превышать 30 тыс. рублей.

Помимо этого, долгие микрофинансовые продукты отличаются более низкой ставкой и более высокими суммами кредитования. Что особенно важно, так это вопрос резирвирования займов. Участившиеся в последнее время просрочки выплат по PDL-займам привели многие компании этого сектора к краху, так как 1 день просрочки по займу до зарплаты вынуждает кредитора составить резерв в размере 50% от общей суммы выданного займа. В случае с IL продуктами, этот резерв составляет всего 3% от общей суммы.

Еще одна особенность Installment loans заключается в том, что они становятся более востребованными в благоприятные экономические периоды, и берутся, как правило, для покупки крупной и мелкой бытовой техники. Учитывая текущую конъюнктуру финансового рынка РФ, можно сказать, что данная особенность идет вразрез прогнозам аналитиков на 2020 год.

Немного предыстории. PDL и IL в России (2015-2017)

В этот период на долю PDL или Pay day loans (займы до зарплаты) в среднем приходилось около 60% от общего объема выдачи. Оставшиеся 40% составляли IL или Installment loans (среднесрочные займы). На онлайн-МФО в общей массе потребительских займов в среднем приходилось 15%.

Installment loans, как продукт, развивались в основном в банковских МФО (дочерних компаниях, принадлежащим банкам), на которых более длительный период займа не оказывал такого большого давления на капитал. Так банки стали обрабатывать рискованных клиентов в сфере микрофинансов, тем самым обрабатывая большую часть своей клиентской базы. Заинтересованность банков в микрофинансовых продуктах подкреплялась снижающимся уровнем одобрения кредитов наличными, который в период с 2016 по 2017 гг. упал на 19%, с 64% до 45% (по данным ОКБ).

Вместе с окончанием стагнации экономики страны в 2017 году, рынок потребительского микрофинансирования стал расти, как и нагрузка со стороны регулятора. Ключевым моментом для PDL компаний стало расширение базы уникальных клиентов, в связи с ограничением максимального числа выдаваемых займов в одни руки.

Диверсификация микрофинансовых продуктов (2018-2020)

С 2014 по 2019 год рынок покинули более 2,5 тыс. МФО. С 2018 года темпы сокращения рынка значительно возросли.

В 2018 году ЦБ внес изменения в закон об МФО, тем самым определив этапы реструктуризации рынка. В течение 2-х последующих лет PDL-продукты критически сильно потеряют в маржинальности. Уже сейчас дневная процентная ставка составляет 2%, а к январю 2020 года она упадет до 1,5%.

По данным finanze.ru в первом квартале 2019 года самый большой займ до зарплаты был зафиксирован в Москве – 11,6 тыс. руб. Самые большие займы в этой категории микрофинансовых продуктов берут люди в возрасте от 40 до 49 лет (в среднем 8,4 тыс. руб.).

Что же до среднесрочных и долгосрочных займов, по прогнозам аналитиков «Займера», в 2020 году объем выдач по данному продукту увеличится до 70% (+15% от 2019 года), а доля IL онлайн-договоров увеличится к 2020 году до 40% (+19-20% от 2019 года).

Конъюнктура финансового рынка и digital-сегмент (2019-2020)

Причина, по которой прогнозы на увеличение объемов выдачи IL можно считать сомнительными, заключается в том, что данный продукт активней всего развивается в период расцвета экономики. В конце 2019 года ситуация может значительно измениться. Подробнее об этом можно прочесть материал The Bell, где говорится о том, что мировой или локальный кризис неизбежен.

Как мы уже знаем на практике, в кризисные периоды Банки значительно сокращаются в объемах. Скоринг ужесточается, портфель сокращается, оптимизируются рекламные каналы. В случае с интернет-сегментом ситуация может быть немного лучше, но средние по объемам источники трафика с невысоким качеством заявок определенно будут отключаться. Учитывая скачок, который сделали Банки в период с 2014 по 2019 гг. в плане внутренней организации digital-каналов, вполне вероятно, что генерация трафика в основном будет вестись собственными силами. И здесь речь идет о крупнейших представителях отрасли. Остальные, вероятней всего, будут уходить из CPA в ожидании лучших времен.

МФО наоборот, начинают расширяться, так как более высокие с точки зрения качества заемщики будут получать отказы от банков и будут вынуждены искать другие предложения. Именно здесь раскрывает свой потенциал installment loans, который, с точки зрения внутренних расходов МФО на содержание таких займов, является значительно более выгодным, чем PDL и не создает высокого давления на капитал организации. Мы полагаем, что прогнозы, сделанные экспертами рынка в отношении данного продукта вполне оправданы. PDL будут уходить все глубже в онлайн, оптимизируя свои расходы.

Онлайн сегмент МФО также может вырасти за счет среднесрочных займов. В 2018 году онлайн-микрозаймы составили 19% совокупного объема портфеля МФО, и, не в последнюю очередь, за счет installment loans, сегмент которых в потребительском секторе микрофинансирования вырос на 52% с апреля 2018 года по н.в. По итогам 2019 года доля Installment Loans или «длинных» займов достигнет в денежном выражении 55% суммарных объемов, выданных за год микрофинансовыми организациями (МФО), а в 2020 эта цифра уже приблизится к 70%. Такой прогноз дают специалисты сервиса онлайн-займов «Робот Займер». Число IL продуктов, реализуемых онлайн, к 2020 году составит порядка 40% от совокупного объема микрофинансовых продуктов в сети Интернет.

Кто станет потенциальным заемщиком в следующие 2 года?

По словам экспертов «Робот Займер», портрет заемщика изменится: «МФО отдадут предпочтение аудитории, максимально склонной к крупным расходам и к долгосрочному финансовому планированию». Это и есть часть аудитории банковских продуктов 2017-2018 гг.

Ключевой аудиторией микрофинансовых продуктов станут заемщики среднего возраста преимущественно 25-40 лет (по прогнозу они составят около 65% от общего числа заемщиков в 2020 году).

Доля молодежи 18-24 лет среди получателей “длинных” микрозаймов сократится до 20% (сейчас около 30%).

Сейчас гендерное соотношение потребителей микрофинансовых продуктов практически равное: в возрасте от 18-25 лет преобладают мужчины (55-60%), от 25-50 лет соотношение равное, а после 50 лет преобладают женщины (около 60%). В будущем году изменениям подвергнутся первые две возрастные категории: доля женщин в возрастной категории от 25-40 лет составит 55%. Это объясняется тем, что женщины чаще планируют крупные расходы, для которых требуются «длинные» займы.

Среди заемщиков МФО станет больше материально обеспеченных граждан с официальным доходом и статусом «наемный сотрудник». Их доля в общем числе заемщиков МФО составит порядка 90% (сейчас 77%).


Источники:

https://zaim.com/articles/rynok-mfo-v-tsifrakh/pdl-protiv-installment-kak-vymrut-mfo/

https://zaim.com/news/novosti-mfo/rastushchaya-populyarnost-dlinnykh-zaymov/

https://zaim.com/news/novosti-mfo/installment-loans-i-onlayn-zaymy-dvigali-vpered-rynok/

https://www.finanz.ru/novosti/lichnyye-finansy/mfo-pereklyuchilis-na-dlinnye-zaymy-1028354945